［提要］　企业在生产经营过程中，由于竞争环境和生产方式等因素的改变，会产生很多的不良资产，随着时间的推移，不良资产的积累问题会越来越突出，成为企业健康发展的障碍。企业应思考如何减少和化解不良资产，不断优化内部管理体系，最大限度地提升盈利能力，及时解决出现的问题，促进企业自身进一步发展。本文从不良资产的概念入手，清晰准确地对不良资产进行界定，在分析不良资产成因后，结合企业实际情况，提出企业化解不良资产的有效措施。

关键词：企业不良资产；出现原因；解决措施

中图分类号：F275 文献标识码：A

收录日期：2022年11月15日

一、企业不良资产的界定

对企业的不良资产进行剖析可知，其是指资产的现有价值低于它原本应有的价值，特别是指企业还没有管理到的资产的亏损和尚未结算清楚的资金，还有按照会计法律制度的规定原本可以计提但是最后却没有计提的资产减值准备，以及各种使用情况不明的资产的预计损失金额，上面重点要说的是资产所发生的亏损。在中央经验交流大会上我们可以很好地学习到，对于企业不良资产的认定规则和工作要求来说，不良资产主要是“资产的亏损”，包括已经存在于企业当中和还未存在于企业当中的资产亏损。企业不良资产亏损的情形可分为：一是企业内外部对资产的运用不明确，没有系统全面的规划；二是企业存货保管不到位，发生存货丢失、破坏、报废以及因科技进步所发生的淘汰等；三是企业管理者的决策失误，没做好充分准备就去投资，对已有资产重复营建、对未来投资规划不足等所造成的各类资产损失。有关企业资产减值的相关法规重点强调，对可收回金额来说，它实际所代表的是未来的现金流量现值，是根据公允价值和现值之间的偏高者来确定。因此，当一项资产发生亏损时，就代表该资产可能已经发生减值，应当被认为是企业的不良资产。企业的资产如果产生减值，那么企业就应该计提资产减值准备，准确无误地把企业的现存价值表现出来。

二、企业不良资产的类别及形成原因

（一）企业不良资产的类别

1、不良实物。企业在发展阶段会不断扩大企业外部的经营范围，随着经营范围的增大，企业财产中的实物资产就会变多。企业也会因市场波动、科技进步等因素导致企业资产的长期闲置，如长期积压的库存商品、原材料等货物，还有由于自然灾害、决策失误或对方违约等无法完工的在建工程。企业如果出现货物的盘亏或毁坏，就需要经过相关的会计科目来进行账务处理。这些存货在未经企业相关部门批准之前，可视为不良资产；批准之后，如果不允许作为不良资产的，则可以作为当期损益。

2、不良债权。一般是指超过约定期限的有可能产生应收账款不易收回的债权，以及其他不良的损失等。大多数企业会在经营过程中遇到很多债权问题，其主要原因是企业资金安全防范意识不强，所以才会形成许多的不良债权。

3、不良投资。一般是指企业因没做好充分准备、大胆投资不计后果，造成了企业大量不良投资。包括成本价值高于市场价值的证券投资、股票投资等，还有公允价值在一定程度上低于账面价值的长期投资、短期投资等，这些投资几乎不会给企业带来经济利润，可以视为不良资产。

4、不良无形资产。一般的不良无形资产是指企业可以支配，但是却没有实际价值，并且会给企业带来经营风险的无形资产。不良无形资产包含了挂账专利权、非专利技术，以及商标与土地使用权等无法为企业带来预期收益的无形资产。从某种意义上来说，它不会给企业创造利润，但却给企业经营带来了不小的波动。假如企业存在的无形资产超过已用时段或利用度不高，相对变现价值较低，那么可视为不良资产。企业中存在的不良资产会给企业造成一种无形的负担，资金的流动速度在某种程度上也会受到影响，甚至可能会出现企业资金链破裂、发展方向受阻等糟糕情况。对不良资产的合理布局关系到企业将来如何发展，所以当发现不良资产时，就要尽快规范地处置不良资产。

（二）企业不良资产的形成原因

1、法律监督机制存在漏洞。现阶段，法律体制约束不严格，人们对法律没有很清晰的认识，守信成本偏低，不良资产产生的几率也就随之增大。随着经济社会的发展，经济立法需要不断完善，政府在政策方面以及在法律法规方面需要加快确立完善的规章制度。在时代不断进步的条件下，法律法规有缺陷，企业工作员工对其没有充分的注重，企业因为一系列不规范操作，会引起内部结构和董事层关系极度混乱，再加上管理上存在严重不实，有的投资企业会存有侥幸心理，趁此不守信用，以自身利益最大化为前提任意妄为。此外，银行给予的信贷在一定程度上会影响企业的发展，大多企业担负债务太高，还款能力弱，可是银行还会借给企业很多钱，为此收取利息和从中获取钱财，而企业本身的制度体系和经营方法也仍然存在很大的漏洞，大多数企业机构庞大并且下面子公司众多，不易统筹规划，这样一来企业的不良资产就会出现。

2、企业决策者的失误。企业决策者因对市场现状的走向没有看清或自身缺乏决策意识，只顾追求企业利益，忽略可能存在的风险，没有慎重考虑就去投资，风险意识薄弱，且企业外部实力不是很强，这些都是引发不良资产产生的关键因素。为了到达企业所设定的确定目标，企业投资项目一般只是经过浅层面的调查之后便大量投入生产，在企业决策经营阶段中，又因为很多的决策者缺少相应的知识储备，导致企业会有乱投资、急于投资的迹象。例如，企业对金融类的注资等通常可能会给企业带来危险，特别是企业没有相应的风险预警措施时，企业发生亏损的几率就会变大。另外，企业拖延处置时间也是想用这部分不良资产去躲避账务上的缺失，所以这部分的不良资产没有得到处理就会不停地出现不良资产。

3、应收账款不能收回和实物资产管理不当。应收款项也是形成企业不良资产的途径之一，通常是指欠债人没有一定的能力去对所借的款项进行清偿，这样就可能会有坏账出现。这些不良资产在多数企业中占比偏高，其原因和我国固有的落后的经营方法有很大关系。处于这一经济背景中，一些企业可能会多次进行已有产业的建设和发展，导致产业重复，造成资源的闲置或者损失。企业与企业在交流中，为避免出现这种困境，会各自相互借出资金以此共渡难关，然而所投资的项目却不会为企业获得更多的利益，从而导致坏账等很多的问题，同时也会造成企业不良资产。企业存有大量资产不能使用，也不清理，长期处于积压状态，毁损后也没有计提相应折旧，现有资产安排不恰当等也会产生不良资产。此外，科技变革等也加快了不良资产的产生。所以，要回避不良资产给企业造成的亏损。

4、企业内部管理欠佳。企业在展开投资活动时，由于内部规范制度的不完善，不重视对所看好项目的发展性、实施性进行考察，会使企业经营陷入危机。有的企业对所投资项目没有很多见解，或者说只是认为表面值得就去投资，不计后果，这样就会造成企业资产亏损，企业的声誉也会受到影响。投资者认识到这个问题时，就不会再去投资，甚至不会再去派遣企业人员对该投资后期工作进行报告，这样会使企业不良资产越发蔓延，利益低下。另外，外部法律环境所营造的氛围也是很重要的，很多企业利用企业内部资产进行违法抵押，获取大量现有资金，从公司外部上来看发展潜力无限，但一旦抵押对象破产，企业就会资金链断裂，内部资金状况让人堪忧。同时，内部管理欠佳，对企业财务管理制度没有有效履行，入账和出账之间、账和实务之间很多不对应。内部管理和资产管理脱离联系，部门间的检查和监督没有全覆盖，使库存盘点只是表面清查。由此可以看出，缺少一定的内部管理控制，特别是在资金预算的使用和批准方面，会使企业资产不真实。这些会导致企业全局运转存在阻碍，进而导致企业资产减少。

5、供求关系影响。目前，企业的经济结构尚不完整，而市场间企业的争夺也很激烈，商品供给和材料需求相比之前有很大不同，受到供求的影响，大多数企业不能对市场的变动做出改变，如果投资失策，就会有很多资产处于放空的状态。同时，企业在生产的进程中，通常会建设一些跟生产无关的资产项目，如休闲娱乐建设、职工住房等，上面的资产一般会成为企业的闲置资源，也就是不会产生收益的空闲资产，这会导致不良资产越积越多。

三、企业不良资产化解措施

（一）加强企业自身决策和财务制度管理

1、加强企业自身决策。目前，我国经济金融发展还存在很多不确定性。受疫情冲击，经济下行压力不断增大，化解风险的任务更加艰巨。企业在面临选择的时候，应充分思考可能面对的风险，以防止资金的损失。一方面企业应慎重选择，在投资时应谨慎小心，确保项目投资成本的最优化；要关注项目投资的收益率指标，根据计算出来的结果，做出合理和准确的判断。同时，应该对企业投资责任进行追查，对投资失败或亏损的项目，深究其失误原因，对有责任的一方实施惩罚。而对于因领导者重要决策判断不准确而引发的亏损，应对董事会进行责任追究；没有董事会的，要追究下属机构的责任。实体企业不良资产种类繁多，不具备标准化处置模式，其单笔投资额较高，处置周期较长，收益风险比较大。所以，企业应充分考虑到投资的利弊，除了正确决策外，还要侧重于选择风险低的，这可以使企业资产不会面临太大的风险。另一方面因为对企业高级决策层没有合理的审查制度，自身决策有时有太多的随意性，企业流动资金被用到不良资产上，可能不会带给企业相应的收益。要想使这种情形及时消失，不影响到太多方面，企业就要树立危险警告体制，在投资时做好万全之策。

2、加强财务制度管理。企业需要加强对财务制度的建设，完善企业的财务制度。闲置资产中潜藏的变现风险和保值风险都可能会导致企业利益受损，所以除了拓宽处置方法外，还需要健全监管机制，因为它是企业进步的最基本保障。对强化这一方面来说，应制定明确规则和管理方式，在遇到关于财务方面的困难时才可以有效解决，对一些投资问题应统计到一起集中处理，从而减少管理过程中各种资源的闲置，企业要以低资源、低成本投入，来获得高的财富和利益，维护企业资金链和加快企业运行速率。要实现这些，企业主要应关注以下几点：一方面企业财务主要查看的是其中固定资产减少和增加的变动，一般来说主要是指对资金的流出和流入进行记录、核实，设定资金最大和最小限制值，严格依照预算来实行；另一方面对财务往来管理的期末处理是在每个年度快结束时归纳这一时期收入和支出的状况，以便为期末的财务汇报提供保障。企业所使用的财务化分析是通过对企业已知的基础数据先分类、整理，然后再做出财务报告，这是一个全面并且完整的多步骤操作，企业基于自身条件所做出的财务分析，在做决策的时候会给到企业管理者更多的参考。企业在管理中可以把这些因素结合起来充分发挥其作用，这推动了企业未来管理信息化的极大发展。

（二）及时处置不可利用资产。企业的不良资产具有多样性和复杂性，并且是属于低收益和低流动的，从长期来看具有贬值和积压的危害，难以实现保值增值。面对不断积压的不良资产，企业需要高效地处置。首先，要提升不良资产处理的积极性，企业应拟定预期会有实际效果产生的不良资产的解决办法，通过处理企业不良资产，来增加企业的现有资金。其次，企业应该给予有关人员相应的奖励，或者对其损失的部分索要双倍赔偿，再根据实际的情况，在年度考核时给予适当的考核绩效扣除，这样才能更好地推动企业不良资产处置的时效性，加大资产利用效率，避免不良资产的积压，获取更多的收益。对于呆、坏账或因投资判断不清而造成的投资损失，要及时清理，避免形成长期挂账、堆积等问题。此外，企业还应对不良资产的现况进行实时的统计，严格对待任何可能出现的问题。

（三）提高企业闲置资产利用率。企业要提高闲置资产利用率，因为处理这些资产耗时的多少，会对资产的使用价值有影响。加快这些资产的处置速度，尽可能确保资产价值不会流失，这样做的原因是假如处理时间过长、利用率低，企业的空闲资产可能会随时间流逝而价值下降，会间接给企业形成损失。所以，公司在处理的过程中需要特别注重企业闲置资产的问题，尽可能保持高一点的资产使用率。企业除了要多方盘查闲置资产类别，正确挑选处置方式，企业员工还要对处理项目进行充足调查，详细了解企业闲置资产的性质、所属类别、资产体积以及经营现状等方面的情况，主动利用自身条件和发挥企业整体实力，对于企业中的不良资产部分，采取集中处理和整理合并的方式进行处理，明确市场中的定位和未来发展方向，在企业发展的同时要注意企业闲置资产，加强自身优化，提升整体实力。

（四）加快不良资产周转，调节内部结构控制

1、加快不良资产周转。不良资产的快速运转能为企业资金的使用提供支持，同时对企业设备的更新和改造也起到推动作用。近些年，伴随我国经济领域对外开放的快速推进，外资背景的参与者越来越多，他们的显著特点是资金量巨大、价格便宜且处置周期较长，相比于境内资金来说，他们更偏向于长期稳定的持有，更多的是赚取经济周期的价值，所以要加快不良资产周转。同时，还要不断地对企业的资产进行查验，即按照当前企业的内在发展以及交易需求进行操作，要与市场更好地接轨，从而为企业发展提供契机；要加大对企业不良资产的监督，重点放在处理起来不太麻烦的不良资产的重组上，减少不良资产对企业的影响。

2、调节内部结构控制。对企业内部予以完善，并对企业现金支出的办理有效控制，管理者要以企业为重，实行最优化的解决办法来调节内部结构控制。同时，企业要健全资金把控关卡和维护企业内部制度建设，并在一定条件下规避投资陷阱和减少不良资产。加强内部管理，明确个人职责，在企业对外发展和内部管控的实践中，要把企业内部规范体系和企业工作流程相融合，在这种融合关系下，制定与企业相匹配的一套完整的工作流程，并且在健全相关制度和保障企业正常发展的情况下，对不良资产加以控制。企业在调节的过程中，还需对职工进行合理的规范。从企业自身做起，无论是整体还是局部，都应充分重视，切勿因小失大。

（五）避免个人行为，实施奖罚制度

1、避免个人行为。企业要避免个人行为，保证企业不良资产处理的合理性和正确性，企业要时刻恪守国家法律制度，不要弄虚作假，用法律来约束个人，使其没有犯错的余地。企业员工应该履行自身的责任和义务，同时避免个人行为对企业内部的干扰。企业决策者应该充分意识到处理好不良资产对企业的关键性，加大对不良资产的监督力度。对外投入部分资源的同时还应对应聘者严格筛选，这样才能够在未来的市场中保持领先地位，并吸纳优秀人才，推动企业以后长远发展。

2、实施奖罚制度。为有效地提高不良资产的处理能力，企业可用奖励与惩罚的方法来加以实施。一方面企业要根据目前所处的经济环境，引进对企业有利的人才，扩大企业相对规模；另一方面可以使企业现有的技术提升，与高端企业建立业务合作并学习先进技术。许多企业在最开始的时候就可能存在做账不清、主要负责人不准确等问题，企业对奖惩制度的实施不严格，也会影响企业员工对任务的投入从而导致公司人员懈怠。企业未来的发展走向尚未敲定，企业决策层对公司管理方向存在疑惑，没有主要的奋斗动力，这无论是对管理者还是对员工来说，都造成了很大的伤害。而奖罚制度的不到位，可能会导致企业人员和管理人员不积极主动工作，奖罚制度的缺失使得一些问题不能得到企业相关部门的合理督察，企业生产经营也就不能正向进步。企业外在的发展目标不确定、惩罚不严重、奖励不明确、销售手段不强以及债务压力太大等各种情况累积在一起，还有企业对外借款的利率偏高、外债不易还清等，都会让企业发展受到一定制约，这样一来，企业不良资产的形成也就在所难免。

综上，企业要想在市场上站稳脚跟、在未来实现长远发展，就要重视不良资产给企业所带来的影响。不良资产的存在会深深影响企业资金链的运作，使企业投资受到重创，进而对企业以后的发展存在潜在的威胁。企业应该对不良资产来合理界定，树立危机预警思想，制定有效的解决措施。对企业来说，加强内部和外部的调整，设定相应的制度规范，积极防范应对风险，减少不良资产的出现；对管理者来说，在做决策时，应基于企业自身实力和外在发展环境，做出正确的决定，以此避免形成不良资产。多样化的处置方式带来多样化的市场格局，多元化的市场也将大大促进不良资产市场未来的发展。

（作者单位：哈尔滨师范大学）

主要参考文献：

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